Regler om kryptovaluta på Filippinene – Et regjeringsregulert kryptorom

Hei, dette er Qadir A.K, Crypto lover og Research Columnist.

Velkommen til neste kapittel av skriveserien min, ‘The Cryptocurrency Breakthrough 2020 – Synopsis 17’ – Regler om kryptovaluta i Filippinene.

Republikken Filippinene har dukket opp som en av de mest dynamiske Asia-Stillehavsøkonomiene i verden med imponerende økonomiske fundamentale forhold. Kryptomarkedet vokser til tross for mange oppturer og nedturer på grunn av økende etterspørsel og lethet blant regulatorer.

Regjeringens tilnærming til kryptovalutaer

Filippinene blir stadig mer kryptovennlige på grunn av en positiv tilnærming fra reguleringsorganene og sentralbanken. Sentralbanken registrerer flere og flere børser og er også engasjert i forskjellige kryptoprosjekter. På den annen side er reguleringsorganene aktivt i ferd med å fullføre krypto-retningslinjene.

Kryptovaluta reguleres formelt etter utstedelse av Rundskriv nr.944 datert 7. februar 2017 av sentralbanken, Bangko Sentral ng Pilipinas (BSP).

Guvernør for BSP, Nestor A. Espenilla Jr på en årlig konferanse erkjente at virtuelle valutaer kan revolusjonere levering av finansielle tjenester, spesielt for betaling og overføring.

Han forklarte sentralbankens anmeldelser om kryptovalutaene,

“Vi har brukt en regulatorisk tilnærming til privatutstedte kryptovalutaer som er balansert, åpen og fleksibel. Dette er for å tillate markedet å fremme finansiell innovasjon og for bransjen å utnytte alle fordelene og effektivitetene – med forsiktighet ”

Han uttalte videre at kryptovalutaer verken er gode eller dårlige, de er nøytrale. Og sentralbanken ville tillate sin utvikling inkludert det nødvendige regelverket for å beskytte forbrukerens interesser og opprettholde finansiell stabilitet.

Forskrifter om kryptovalutaene

BSP- sentralbanken, Securities and Exchange Commission (SEC) og Anti-Money Laundering Council (AMLC) er de regulerende organene som er ansvarlige for kryptoverskriftene.

Bangko Sentral ng Pilipinas (BSP)

I henhold til rundskrivet utgitt i februar 2017 angående virtuelle valutaer, den virtuelle valutaen utveksling som tilbyr konvertering fra fiat-valuta til kryptovaluta og omvendt, må registrere seg i sentralbanken.

Børsene med utbetalingsverdi mer enn 500 000 dollar må betale med sjekk eller sette inn midler direkte på kontoen. Når det gjelder kryptovaluta-minibanker, anser BSP dem som børser, og den samme regelen gjelder også for minibankene.

Sentralbanken vil ha overvåking av internkontroll, risikostyring av teknologi, forbrukerbeskyttelse, lommebok ledelse og AML-praksis.

Anti-hvitvaskingsråd (AMLC)

AMLC har allerede innlemmet FATF-standarder for å forhindre hvitvasking og finansiering av terrorisme, gjennomføre regler og forskrifter for Anti-hvitvaskingsloven. Loven fastslår prinsipper som finansinstitusjoner bør vurdere for å håndtere og redusere hvitvaskingsrisiko forbundet med kryptovalutaer.

Securities and Exchange Commission (SEC)

SEC har publisert sin Utkast til regler for digital aktivautveksling, hvor-i Digital Asset Exchange er regulert som selvregulerende organisasjon (SRO) i henhold til bestemmelsene i Securities Regulation Code (SRC).

De foreslåtte reglene inkluderer kapitalkravene, den årlige begrensningen på kjøp av digitale eiendeler og forbud mot innsidehandel og markedsmanipulasjon..

SEC utsteder offentlige advarsler relatert til uregistrerte kryptovalutautvekslinger og kryptovalutarelaterte investeringssvindel.

Regulatory Framework

Kryptovennlige Filippinene har et sett med omfattende forskrifter betegnet som DATO-regler (Digital Asset Token Offering). Retningslinjene ble dannet og godkjent av det statlige Cagayan Economic Zone Authority (CEZA) å tilby sikre markeder for kundene.

De nye reglene dekker anskaffelse av alle typer krypto-eiendeler, inkludert sikkerhets- og verktøytegn. I henhold til regelverket er investeringene i de digitale valutaene delt inn i tre nivåer som representerer investeringsområdet.

Første nivå inkluderer investeringer og eiendeler, ikke mer enn $ 5 millioner.
Det andre nivået varierer fra $ 6 – $ 10 millioner
Det tredje nivået vil være investeringer over $ 10 millioner.

Beskatning og gruvedrift

Skatt på kryptovalutaene

Bureau of Internal Revenue (BIR) har foreløpig ikke utstedt sine retningslinjer for skattebehandling på kryptovaluta-transaksjoner til tross for at kryptovalutaen får stor interesse for det Filippinske markedet..

BIR og SEC behandler kryptovalutaer som ‘verdipapirer’ som kan bli utsatt for skatter under National Internal Revenue System (NIRS), der inntektene til et individ eller selskap, uansett form, hentet fra Filippinene, er skattepliktige.

Gruvedrift av kryptovalutaer

Cryptocurrency mining er veldig populær på Filippinene, og sky mining drives som en av virksomhetene i landet. SEC har håndhevet verdipapirbestemmelser om skygruvedrift, og vurderer denne typen aktiviteter som “Securities”.

Sky-gruveoperatørene må registrere seg hos SEC for å starte sin virksomhet i landet. SEC har utstedt en rådgivende og advarte skygruvedeltakerne.

På den annen side viste Union Bank frem den største banken i landet Bitcoin gruveutstyr på en forretningskonferanse.

Serie av hendelser

15-04-2020:- Filippinene SEC avslører kryptovaluta-svindel og advarte investorene mot en ordning kalt ‘The Million Coin’, og varslet at de kunne møte et 21-årig fengsel for å opptre som selger, meglere, forhandlere eller agenter.

21-01-2020:- IMF gir teknisk assistanse angående kryptoaktiva til Filippinene for å bli en viktig kryptospiller.

11-06-2019:– Sentralbanken advarer om den økende kryptovaluta-bruken i landet.

07-08-2018:- Sentralbanken i Filippinene vurderer muligheten for å utstede landets egen digitale valuta og innvirkningen på det monetære systemet.

02-08-2020:- Filippinene SEC publiserte utkast til regler som styrer token salg og digitale valutaer. Regelutkastet gir et veikart for regelverket for tokenmynter utstedt i ICO.

10-07-2018:- CEZA utstedte en foreløpig lisens til den første kryptobørs som er basert i Hong-Kong. Imidlertid vil selskapet bli gitt med permanent lisens etter at de overholder SEC-regelverket.

25-04-2018:- CEZA utstedte en lisens til 10 kryptobørselskaper i landet for å markere deres lovlige inntog i den økonomiske sonen.

06-02-2017:- Sentralbanken regulerte kryptovalutaer som ‘lovlige anbud’ ved å utstede en sirkulær på virtuelle valutavekslinger.

06-03-2014:- Sentralbanken utsteder a pressemelding beskriver virtuelle valutaer og risikoen ved å kjøpe, holde eller handle virtuelle valutaer.

Avsluttende merknad

Republikken Filippinene gir et vennlig miljø for kryptoinvestorer og handelsmenn med de nødvendige forskrifter og lover. Landet er på randen av å bli et Cryptocurrency-knutepunkt i Asia i den kommende fremtiden for å lette påliteligheten til Kina.

Derfor vil de kommende dagene være veldig interessante å se landets innsats for å bygge et svært kryptovennlig miljø for kryptoaktivitetene.